Cosa deve identificare l intermediario produttore nella fase di strutturazione del prodotto?
Domanda di: Dott. Fortunata Bianchi | Ultimo aggiornamento: 3 agosto 2022Valutazione: 5/5 (24 voti)
In particolare, l'ESMA nel Final Report[10] chiarisce che l'Intermediario Ideatore, nella fase di strutturazione del prodotto, deve identificare un potenziale mercato di riferimento per ciascun prodotto e specificare la tipologia di clienti per cui il prodotto sia compatibile avendo riguardo ai bisogni, alle ...
Cosa deve identificare l intermediario produttore?
64 Regolamento Intermediari impone al manufacturer di identificare, con un sufficiente livello di dettaglio, il mercato di riferimento potenziale per ogni strumento finanziario e specificare il tipo di cliente per le cui esigenze, caratteristiche e obiettivi lo strumento finanziario è compatibile (c.d. target market ...
Quali sono i principali riferimenti normativi per l'attività di product governance?
La product governance trova il proprio fondamento normativo negli artt. 16, paragrafo 3, e 24, paragrafo 2, della MiFID II, nonché negli artt. 9 e 10 della direttiva delegata n.
Quali sono gli elementi minimi per l'individuazione del target market positivo?
Il Target Market Effettivo Positivo corrispondente alla categoria ESMA relativa alla classificazione della clientela viene individuato utilizzando le tipologie di cliente definite dalla normativa MiFID: • cliente retail; • cliente professionale; • controparte qualificate.
Come sono definiti dalla Direttiva MiFID II le imprese di investimento che creano sviluppano emettono strumenti finanziari?
Società-prodotto (Manufacturer), che creano, sviluppano, emettono o disegnano nuovi prodotti finanziari, viene imposto l'obbligo di concepire gli stessi per fasce di clientela, facendo sì che i prodotti siano coerenti con i target di riferimento.
Workshop online: blockchain per certificazioni e anticontraffazione
Trovate 33 domande correlate
Chi definisce il target market effettivo?
Il Target Market Effettivo Positivo riferito alla categoria ESMA relativa alla capacità di sostenere le perdite viene individuato mediante l'indicatore 'Capacita di sostenere le perdite' reperibile dal questionario MiFID, raccordato con le caratteristiche anagrafiche degli strumenti finanziari.
Qual è la classificazione della clientela introdotta dalla MiFID IE confermata da MiFID II?
La nuova direttiva europea sui servizi d'investimento, ha suddiviso la clientela su tre livelli: clienti al dettaglio, clienti professionali e controparti qualificate.
Quali sono le 4 classi profilo situazione finanziaria?
La valutazione dell'adeguatezza nella Direttiva MiFID
2a) fonte e consistenza del reddito regolare; 2b) attività, comprese le attività liquide; 2c) investimenti e beni immobili; 2d) impegni finanziari regolari.
Che cosa è il Pog?
Con il termine “Product oversight and governance”(POG) si indica il complesso di obblighi di vigilanza che regolano il processo di ideazione e realizzazione dei prodotti assicurativi (vita e danni) destinati alla collocazione nel mercato in ottica di tutela del consumatore.
Cosa individua il mercato di riferimento negativo?
Le imprese produttrici sono chiamate ad individuare anche i clienti che rientrano nel mercato di riferimento negativo, considerando, a tal fine, anche le esclusioni e limitazioni delle garanzie del prodotto assicurativo.
Qual'è l'ordine corretto delle fasi che compongono il processo di product governance dei prodotti assicurativi?
Le imprese e gli intermediari che realizzano prodotti assicurativi devono predisporre una policy che preveda adeguati presidi nelle fasi di progettazione, controllo, revisione e distribuzione dei prodotti, volti a tutelare gli interessi e gli obiettivi dei clienti.
Cosa prevede la direttiva IDD?
L'obiettivo della IDD è la tutela dell'assicurato, in modo simile a quanto fatto dalla Mifid II per i prodotti finanziari. Dunque, la nuova Direttiva prevede innanzitutto che vengano definite le esigenze e il profilo del risparmiatore tenendo conto di diversi parametri.
Quali sono gli obblighi imposti al Manufaktur?
Gli obblighi del Manufacturer si estendono anche dopo il collocamento del prodotto: devono essere previsti processi di monitoraggio periodici dei prodotti esistenti e, tramite un costante allineamento con i Distributor, valutate le soluzioni da intraprendere in caso di eventi che possono impattare i rischi o il ...
Quali sono i requisiti richiesti ai produttori Ivass?
Il produttore è obbligato a identificare, con sufficiente grado di dettaglio, il mercato di riferimento in cui distribuire il prodotto assicurativo e le tipologie di clienti a cui il prodotto può, o meno, essere distribuito, adottando misure idonee affinchè la distribuzione venga effettuata solamente nel mercato ...
Cosa disciplina il regolamento delegato Pog?
A livello europeo, il Regolamento Delegato POG per quanto riguarda i requisiti in materia di governo e controllo del prodotto per le imprese di assicurazione e distributori di prodotti assicurativi.
Cosa fanno attraverso la Pog i distributori?
La Pog Produttore mira a disciplinare il processo di approvazione del prodotto, nonché ogni modifica significativa di un prodotto esistente, prima che sia commercializzato o distribuito.
Cosa significa Pog Ivass?
L'IVASS ha pubblicato delle nuove FAQ relative al proprio Regolamento n. 45 del 2020 recante disposizioni in materia di requisiti di governo e controllo dei prodotti assicurativi (POG).
Chi beneficia della procedura Pog?
Il quadro configurato dalla POG offre agli intermediari l'opportunità di avere un ruolo rilevante nella definizione delle politiche commerciali e distributive delle compagnie. Sono tre, secondo Debruyne, i punti chiave per agenti e broker.
Cosa significa grado di rischio 4?
Potremmo catalogare il profilo di rischio dell'investitore 4 livelli: Tolleranza bassa, se permette di sostenere perdite fino al 5% annuale; può riferirsi a investimenti come fondi monetari e obbligazioni a breve termine.
Quali sono le sezioni del questionario MiFID?
livello di conoscenza dei prodotti finanziari; operazioni svolte negli ultimi 5 anni relativamente a ciascun prodotto; livello di istruzione; professione del cliente.
Che cos'è il profilo MiFID?
La MiFID (acronimo di Markets in Financial Instruments Directive) è una direttiva europea a tutela degli investitori, che impone agli intermediari (in particolare banche e imprese di investimento) e ai consulenti finanziari di fornire una serie di informazioni ai propri clienti prima di effettuare operazioni di ...
Quante categorie di personale prevede MiFID II?
Con l'attuazione della MiFID, che modificò il TUF e conseguentemente portò la Consob a riscrivere il Regolamento Intermediari, la clientela venne divisa in tre categorie: controparti qualificate, clienti professionali e clienti al dettaglio; alle quali spettano differenti gradi di tutela.
Quali sono le categorie di clienti professionali previsti dalla normativa?
58 e Regolamento Intermediari) prevede tre distinte categorie di clientela cui corrispondono tre diversi livelli di tutela: a) controparti qualificate; b) clienti professionali (privati o pubblici); c) clienti al dettaglio.
Come si classificano i clienti?
La normativa di riferimento prevede tre distinte categorie di clientela cui corrispondono tre differenti livelli di tutela: - clienti al dettaglio; - clienti professionali; - controparti qualificate.
Chi è il Manufaktur?
Manufacturer per definizione è sempre l'Impresa di Assicurazioni in qualità di “fabbrica prodotto” e, come tale, essa deve ora attuare una serie di presidi, procedure e controlli sul prodotto assicurativo che viene collocato, sulle sue modalità di vendita e di post-vendita e sull'informazione, corretta e trasparente, ...
Come collegare CarPlay?
Come vedere i contenuti in evidenza su Instagram senza farsi vedere?